审计是对资料做出证据搜集及分析，以评估企业财务状况，然后就资料及一般公认准则之间的相关程度作出结论及报告。

随着企业商业模式及管理模式的变化以及外部环境的发展，目前审计正在逐渐向着以风险为导向的审计演变。其核心是：审计风险主要来源于企业财务报告的重大错报风险，而错报风险主要来源于整个企业的经营风险和舞弊风险。

在风险导向审计的过程中，会对企业存在的风险进行评估，并且针对不同的风险采取不同的应对手段，目的是将风险降低到一定水平，以确保对审计工作结果的合理保证。

同样财务分析的目的，并不只是针对历史数据的变化做出一系列的判断和结论，而是需要通过数据的变动来发现企业经营中存在的风险，判断风险会造成的影响，寻找解决方案，将企业的整体风险降低到可接受的水平。

所以在风险管控方面，审计和财务分析具有相似的目标，在财务分析中适当运用审计的思维和手段，可以帮助财务人员跳出财务的固有思维模式，从另外的角度审视财务数据，从而发现其中隐藏的问题，尽早提示风险来降低企业潜在的损失。

一、财务分析也需要“望闻问切”

审计工作中包含七种基本的审计方法，观察、检查、询问、分析程序、重新执行、重新计算、函证，其中检查、分析程序、重新执行、重新计算实际上与财务分析的工作有些类似，都是针对财务报表中的数据以及相关凭证进行归集和分析，而观察和询问，则可以帮助我们从外部获取有用信息。

在财务分析过程中，针对财务数据的变动，我们需要进一步挖掘变化的原因，但变动的原因更多是由业务变化或行业变化导致的。作为财务人员，想要及时把握业务前端的变化，就需要经常与业务部门的人员进行沟通。

通过询问的方式，从业务部门可以知晓行业内部的变化以及客户的动向，例如通过客户收入分析，我们察觉到某个客户的合作体量正在减小，这种变化的原因如果单从财务角度是无法分析出来的，如果询问此客户对应的业务人员，就可以得到客户目前正在自建服务团队的信息，从这个信息我们就可以推测，这个客户的合作量后续将进一步减小，甚至不再合作，那么收入就会出现缺口，需要通过其他客户收入增长进行补充。

与业务部门的交流可以让财务人员把握业务方向、行业趋势、客户变化的第一手信息，这些信息最终都会传导到财务数据上，但中间存在着一定的时间差，如果只依靠对于财务数据的分析而忽视这些非财务数据的关键变动，可能等通过分析发现问题的时候，已经错过了最佳解决时机。

同样询问也可以是跟行业其他公司人员的交流，例如一些行业论坛或行业沙龙等等，在交流中就会发现行业中普遍存在的一些问题，也可以探听到其他公司对于这些问题所采取的解决方案，可以从中吸取经验。询问也可以是从亲人朋友那里得到外部人员对于企业产品服务以及品牌的印象，或者通过网上产品服务的评论或是测评来评估目前企业产品服务的竞争力。不要忽视这些非财务的信息，这些信息或许在财务分析中会起到关键的作用。

观察也是审计中常用的基本方法，例如我曾经工作的公司，母公司是做玩具开发和制造的，在逛街的时候遇到玩具店，我就会进去寻找公司所开发的产品。我发现在玩具品牌集合店中，虽然设有公司品牌的专柜，但是摆放的位置却在店铺的角落中，店内客流量比较大，但公司品牌的专柜前却没有什么顾客。这种情况就能够说明，在这家店铺，公司品牌的商品销售量并不算好，所以才会被放在角落里，那么如果所有的店铺都是这种情况，公司的商品滞销，库存周转就会变慢，同时部分玩具商品是依据动画制作的，具有一定潮流性，错过动画播放的黄金期，产品销售会变得更加困难，库存贬值的可能性也就越大。

观察可以让我们站在销售者的角度来重新审视公司的产品，同样品类的商品，在相同的地段开设店铺，为什么公司商品的店面人流量小，而竞品的店面人流量大？通过观察可以发掘财务数据中无法显示出来的问题，可能竞品的店面装修更具有吸引力？可能公司商品的目标客户群与商圈的顾客画像不太相符？可能公司的店面陈设不合理或是位置太过偏僻，缺少醒目的标志作为引导？可以在观察中提出问题并思考答案，然后通过财务数据来进一步锁定核心问题，这样无疑可以提升财务分析的价值。

在财务分析中，针对财务数据的分析并非主要的，这只是财务分析中的一部分，更多的是需要探寻引起财务数据变化的根本原因，这些原因大多数来自于企业外部，分析和判断需要基于对于行业以及企业商业模式的了解。了解并不能一蹴而就，而是在平时通过与业务端的沟通、日常的观察等方式进行积累，这种积累有助于寻找财务数据中隐藏的关键点，可以提升财务分析的整体质量。

二、从整体把握财务数据

财务分析的思维方式和会计核算有很大的差别，会计核算是依照原始单据录入会计凭证，再将凭证数据汇总成为财务报表，是从细节到整体的过程。而财务分析首先拿到的是财务整体的数据，先看到的是企业整体的收入、成本、利润，然后将这些数据进一步拆解，例如细分到业务线、事业部、项目、客户等，通过对于细分数据的分析来发掘目前经营中存在的问题，是从整体到细节的过程。

在企业中，会计核算和财务分析可能会由不同的人员负责，那么财务分析人员在拿到财务数据的时候，需要从整体大致检查一下财务数据的准确性。

这种检查并非是像审核凭证一样一张一张凭证的查看，而是需要像审计一样从整体把握财务数据，基于历史数据的情况，通过报表数据之间的关联性来查看是否存在重大的错漏。

例如应收账款余额相对上月有大幅度增加，但是收入却未见增长，是否存在收入漏记的情况；本月应交税费因为进项留抵增加而变为负数，是否存在应付账款和库存商品的增加或是成本费用的增加，还是收入存在漏记的情况；毛利率的巨大变动是否是由于收入和成本计算有误导致。这些问题都需要通过对财务报表的审视来发现，从整体把握财务数据，而非花费时间再次审核具体的凭证。

如果你是从会计核算的岗位上转到财务分析工作，那么在初期，经常会出现的问题就是过度关注细节，你可能会思考这笔费用到底是应该算在管理费用还是销售费用，会纠结应该记在管理费用下属哪个科目，这种思维方式并不能对财务分析起到任何帮助，需要自己加以调整。

很多时候，费用记在哪个科目，对于财务分析影响不大，因为财务分析可能会对财务数据进行重新的归集和分类，只要收入、成本、费用没有错记或是漏记，大多数情况下不用纠结太多核算上的细节问题。反之可以通过财务分析对会计核算提出一定的要求，例如需要会计核算更加精细化，需要细分到项目或是客户等，用财务分析来推动会计核算质量的提升。

财务分析需要站在公司整体的层面梳理财务的脉络，公司包含哪些产品或服务？用什么方式从客户那里收取费用？这些费用怎样转化为公司收入？不同产品和服务所对应的成本有哪些？是哪些部门在负责？不同产品或服务的毛利率大概在什么水平？这些信息在大脑中形成一定的框架，再将业务层的框架与财务相结合，这才是财务分析的思维方式。

三、在财务分析中保持审计的职业怀疑

审计在工作过程中，始终要保持职业怀疑，包括采取质疑的思维方式，对可能表明存在由于错误或舞弊而导致的错报的迹象保持警觉，以及对审计证据进行审慎评价。这种态度有助于审计发现企业内部控制风险以及财务报表中的错报，同样在财务分析中，保持怀疑的态度也有助于发现企业经营中的问题以及潜在的舞弊风险。

从整体层面把握财务数据，通过数据的关联性分析可以发现其中的重大错报，针对财务分析中的数据变动，采取质疑的思维方式，可以发现潜在的风险。在数据下降时需要分析潜在的原因，在数据上升时同样也要分析。

假如公司的收入在下降两个月后出现了上涨的情况，我们同样要分析收入上升的原因，是哪些产品、哪个客户带来的额外收入？这种收入的提升是短期的还是可持续的？如果是可持续的，在这个产品或客户上有什么经验可以应用到其他的产品或客户上，来改善企业目前收入下降的趋势？

保持审计的职业怀疑会让你保持质疑的思维方式，在财务分析的过程中不断的问为什么？探寻这些问题的答案，从根本上发现驱动企业业务变化的原因。看到某个客户收入突然上涨，是因为客户本身业务量的增长导致，而且这个客户所在的行业特征与公司的产品有高度的适配性，那么公司可以考虑以此客户为案例来发掘同行业的其他客户，找到新的收入增长点。

同样审计的职业怀疑也可以提高我们在财务分析中的警觉性，发掘其中潜在的舞弊风险。例如广告代理商，利润的来源主要有两部分，一部分是向客户收取的服务费，另一部分就是供应商依据合作量给予的返点。向客户收取的服务费通常都是在合同中明确进行约定，其中的舞弊风险很小，但供应商返点就不同了，其中可能存在很多的管控漏洞。

在财务分析中通常会计算公司整体的返点比例，但整体比例的稳定并不能打消财务分析的警觉性，可以将返点按照供应商进行拆解，查看每个供应商返点比例的变化。供应商如果为企业，通常也是在合同中约定相应的条款，如果供应商为个人，返点就会比较混乱，可能出现返点并没有返到公司账户中，存在很高的舞弊风险。沿着这个思路进一步分析，查看是否有舞弊发生的可能性，同时通过改进工作流程以及增设相应的制度，来降低舞弊发生的可能性。

审计的职业怀疑态度，让财务分析保持更加独立客观的立场，不能轻易相信收集到的财务和非财务信息，需要将相关的信息互相验证，在分析的过程中不断提出问题，将数据层层拆解，这样财务分析就不再浮于财务数据表面，而是更加深入到业务和管理层面，也就更能发挥风险的提示和管控作用。

企业所处的行业、业务模式、发展阶段不同，对于财务分析的定位和要求也不同，需要每个人依据企业的实际情况进行实践和摸索。

财务的所有工作并非独立的，而是存在紧密的联系，将所学到的知识进行融会贯通，应用到实际工作中，是提升专业能力的有效方法，也是提高工作质量和最佳方式。

财务数据分析师CFDA（China Financial Data Analyst）

考生通过规定培训课时，经考试合格，将获得由中国商业会计学会颁发《财务数据分析师CFDA（中级）专业能力证书》。

通过CFDA课程的学习，企事业单位的财务人员和管理人员能够通过科学的指标体系和分析方法，结合企业财务数据，构建数据模型，对公司整体经营状况进行评估，向管理层和业务部门提供财务建议和决策支持，从而优化资源配置和提升企业核心竞争力。